[이데일리 마켓in 허지은 기자] 금융당국이 기업회생절차를 밟고 있는 홈플러스의 최대주주 MBK파트너스에 검사의견서를 발송했다. MBK파트너스는 “홈플러스 신용등급 하락을 예상하지 못 했고 기업회생을 미리 준비하지도 않았다”며 금융당국 검사 절차에서 충실히 소명하겠다는 입장을 밝혔다.

31일 투자은행(IB) 업계에 따르면 금융감독원은 MBK파트너스에 검사의견서를 발송하고 본격적인 제재 절차에 착수했다. 지난 3월 금감원이 MBK파트너스에 대한 현장 검사를 진행한 지 약 5개월만이다.

이번 제재는 MBK파트너스의 불건전영업행위 여부에 초점이 맞춰질 것으로 보인다. 금감원이 발송한 검사의견서는 MBK파트너스가 홈플러스 인수 과정에서 발행한 상환전환우선주(RCPS) 처리 관련 불건전영업행위 등이 주된 내용으로 알려졌다. RCPS란 투자자가 원금 상환을 청구하거나 보통주로 전환할 수 있는 권리가 붙은 우선주다.

앞서 MBK파트너스가 홈플러스 인수를 위해 설립한 특수목적법인(SPC) 한국리테일투자는 홈플러스가 발행한 RCPS의 상환조건을 홈플러스 측에 유리한 방향으로 변경하는 데 동의했다. 신용등급 강등 시점에 이뤄진 상환조건 변경 탓에 국민연금 등 출자자(LP)들의 이익이 침해됐을 가능성이 제기된 상황이다.

이에 대해 MBK파트너스는 “홈플러스 신용등급 하락 방지를 위해 홈플러스 발행 RCPS의 발행조건 변경을 동의했다”며 “이는 한국리테일투자가 보유한 홈플러스 지분 가치보전을 통해 투자자 이익을 보호하기 위해서였다”고 설명했다.

이어 “MBK파트너스는 홈플러스의 신용등급이 하락할 것임을 예상하지 못 했다. 기업회생을 미리 준비하지도 않았다”며 “전단채(ABSTB)의 발행 및 판매 주체도 아니다”라고 강조했다.